阿里巴巴全力冲刺IPO 高盛被委以“护盘”重任

思齐

来源：华尔街见闻

周三，CNBC援引知情人消息称，阿里巴巴任命巴克莱为指定IPO做市商，任命高盛为稳定市场代理人。

马云

巴克莱的主要任务是撮合阿里巴巴股票的买卖双方，为市场提供流动性。高盛的主要任务是托盘。据《经济观察报》此前文章介绍，在承销上市过程中，承销商一般都会选定一家投行作为稳定市场代理人(stabilization agent)，负责在上市后一个月内维持股价。高盛就曾被平安保险选中作为稳定市场代理人。

巴克莱是全球最大的做市商之一，拥有纽约证券交易所（NYSE）交易大厅场内六家指定做市商之一。该投行曾在去年Twitter IPO之时主导其做市交易。

华尔街见闻此前提及，阿里巴巴计划在9月8日当周稍早时候进行IPO，这意味着股票最快或于9月18日或19日开始交易。

有趣的是，此前有消息称，阿里巴巴大股东软银曾在收购Sprint公司之时，因巴克莱为竞争对手出谋划策而令最终收购价抬高了15亿美元。此事令软银创始人孙正义大为光火，要求阿里巴巴停止与巴克莱合作。

高盛作为稳定市场代理人的角色也异常重要。华尔街见闻曾提及，Facebook曾在上市首日险些破发，承销商为给该公司托盘，付出了数以十亿美元计的代价。

消息人士指出，阿里巴巴要想在上市后几日内维持股价上涨，就需要从大型机构投资者那里获得4倍超额认购，这就需要一些买家愿意向阿里巴巴IPO投资10亿美元甚至更多，以确保需求。这就对承销团队提出了很高要求。

华尔街见闻此前文章提到，阿里巴巴IPO规模或高达200亿美元，可能创下史上最大规模的IPO。其中，仅支付给投行的IPO承销费用就有可能高达4亿美元，将创下企业IPO史上第四高。

而此前知情人透露，阿里巴巴的上市投行团队包括瑞信、摩根士丹利、高盛、摩根大通和德意志银行，花旗也将参与其中。